KPMG a publié après 2016 Fintech 50 liste forte, j'ai probablement passé plus d'un mois à cette liste toutes les entreprises, un chef de produit du point de vue d'une étude approfondie à nouveau. Dans ce processus, et je l'ai trouvé quelques-uns de leurs propres points de vue, mais il y a beaucoup de doutes. Ainsi, grâce à cette plate-forme et d'un salon financier intelligente nous communiquons, d'une part tente de partager une partie de leur propre vision superficielle à tout le monde, d'autre part, est de demander conseil et d'apprendre de la génération plus âgée que la jeune génération de l'industrie.

Le partage de contenu peut être divisé en deux parties:

Partie I: Examen de la forte KPMG Fintech 50 Vue d'ensemble

Partie II: chaud et le contraste des segments d'entreprise (qui fait partie de l'événement principal)

Tout d'abord, KPMG Fintech 50 examen solide Vue d'ensemble

Nous avons d'abord sous revue Red Herring 2016 Top KPMG Chine FINTECH 50 sociétés de distribution, les évaluations de la situation et des modèles d'affaires.

Pas très familier avec les plus grandes sociétés d'amis, vous pouvez regarder l'image ci-dessus à gauche de la liste des entreprises, ont une impression générale.

A droite au-dessus de ce chiffre, les entreprises de haut basées sur des scénarios d'affaires seront divisés en trois catégories:

• La première entreprise: mettre l'accent sur les besoins des utilisateurs individuels de crédit à la consommation, les cartes de crédit, la gestion de patrimoine, des assurances, de la richesse, etc., qui assure la commercialisation de précision, la tarification du risque, la fraude et d'autres services.

• Le deuxième groupe: les utilisateurs professionnels autour de la collecte et le paiement des factures, les prêts de crédit, le financement, la location, les prêts hypothécaires et d'autres besoins, assurent la surveillance des risques, comparez les prix et les services de lutte contre la fraude.

• La troisième catégorie d'entreprise: fait partie minime de l'entreprise, engagée sur les marchés financiers pour la négociation quantitative, gestion de portefeuille et d'autres services.

Sur ce tableau, nous pouvons voir clairement, faire des affaires Fintech entreprise à C beaucoup plus que les affaires comparé à B, T0 relations d'affaires C-intensifs que T0 B certains.

Dans ces 50 entreprises, une proportion plus élevée des grandes entreprises de données, les services financiers intégrés suivi.

Le regard de déposons sur la distribution de la technologie de base de l'entreprise, le secteur financier est actuellement beaucoup de points de douleur, doit être une innovation révolutionnaire en technologie de pointe, les grandes données et le développement de la technologie d'analyse des données et de l'application de la plus haute popularité.

Deux, FINTECH segments populaires de l'entreprise et le contraste

Dans le rapport officiel de KPMG sur Fintech 50 forte, cette 50 entreprise en entreprise est divisée en plus de 10 segments, y compris crédit à la consommation, la richesse, conseiller en placement, les grandes données / grand crédit de données, de change et d'autres paiements, comme indiqué ci-dessous Fig.

KPMG 2016 la Chine sera forte et Fintech 502015 Fintech International 100 forte ont été comparés. Nous pouvons regarder dans le même domaine, le chinois et les entreprises étrangères (en fait, principalement les entreprises chinoises et américaines) le nombre de comparaison, en fait, tout à fait intéressant. Cependant, en raison du temps, j'ai choisi principalement crédit à la consommation, la remise de paiement, les grandes données / grand crédit de données et de la richesse conseiller en placement dans ces quatre domaines est venu à mes conclusions.

1. crédit à la consommation

En crédit à la consommation, les cartes de crédit 51 jeu est une façon partielle typique de l'Internet, les outils pour le faire ont commencé à piéger la scène de la circulation et recherchent une liquidité, faire boutique intéressante est la plus grande de la plate-forme de prêt du campus d'origine - étape intéressante, mais ils ont annoncé campus de sortie du marché de la mise en scène, après quoi la foule se concentrera sur les activités de cartes crédit à la consommation non-crédit, quantifier l'école a annoncé récemment 500 millions de C tour de financement, une grande attention récemment.

finance traditionnelle des consommateurs, est le point de façon moderne à tous les secteurs des services financiers de fournir aux consommateurs des prêts à la consommation. sociétés de crédit à la consommation en raison de la faible quantité de crédit a unique, la vitesse de traitement rapide, aucune garantie, service flexible, des prêts à court terme et d'autres avantages uniques, très bien accueilli par les différents groupes de consommateurs.

Le principal crédit à la consommation de raison prometteuse:

• Les politiques visant à promouvoir

• mise à niveau de la consommation:

• marché massif

• Pratt & Whitney Internet

Tant de facteurs favorables, nous voyons donc qu'en plus de la liste des cinq sociétés, les différentes factions bancaires des sociétés de crédit à la consommation, BAT géant de l'Internet, les grands détaillants Suning, Wanda ces grandes entreprises qui ont la mise en page, ainsi que suivant sera introduit que faire un tas de gros volumes de données à des sociétés de crédit C aiguisent crédit à la consommation pour tuer.

En aparté, je suis allé à KPMG en Novembre, le haut fonctionnaire 50 Séminaire de la technologie financière, des représentants de certaines des sociétés de haut ont été invités à participer à une discussion en direct. Si vous faites un discours à un séminaire organisé statistiques des mots clés de fréquence de mot, la première rangée de gros volumes de données, crédit à la consommation absolue seconde. Ce marché est très concurrentiel de la mer Rouge.

carte Source: GEO Big Data: Consumer Report Finance 2016

La figure est ce que je vois sur Internet. C'est une industrie financière des consommateurs carte écologique, les principaux fonds écologiques constituent l'offre, les agences de recouvrement, les bureaux de crédit, et d'autres fournisseurs de services. La liste des entreprises technologiques axée sur les services de données de crédit pour compléter et plates-formes Internet.

Crédit à la consommation selon les factions divisées:

Si vous ajoutez des affaires de crédit à la consommation, conformément à la division entre factions, il peut être divisé dans le système bancaire, l'industrie des fournisseurs d'électricité et le ministère du Département des trois factions.

• Département de la Banque

• Département du fournisseur d'électricité

• Ministère de l'Industrie

Deux facteurs clés dans le domaine des crédits à la consommation

Dans une telle situation concurrentielle, la saisie des données de scène et le contrôle des risques est devenu une clé des finances des consommateurs et la compétitivité des entreprises dépend si elles ont combiné la scène, sera réalisée la capacité de données.

• Scène d'entrée

Aussi un autre exemple, rassurant de Lee est l'une des sociétés sur la liste. J'ai aussi eu le privilège d'entendre rassurant de PDG Lee part Liu Liu Yanfeng du modèle d'entreprise. La facilité de Lee se concentre actuellement sur l'agriculture à grande échelle - aquaculture, modèle fait relativement lourd, combinant pour faire la chaîne d'approvisionnement financer l'intégration de la chaîne de l'industrie, du commerce et de la finance. Par exemple, il y a des fournisseurs d'emprunt de la chaîne de l'industrie des bovins de boucherie, les marchands de fourrure comme des produits de prêt hypothécaire sur leur plate-forme chattel. Liu Yanfeng croire que les amis jouent trop de données et de la technologie, tandis que l'entrée et une scène dominée par les géants, aussi à l'aise de Lee croit ne peut pas compter sur la propagation faire de l'argent, mais à couper dans une chaîne de valeur, afin d'obtenir la valeur. Crédit à la consommation est parfois pas d'argent, pas le manque de données, mais plutôt le manque de services financiers spécifiques, tels que l'accès difficile aux services financiers dans l'industrie de l'aquaculture avant ceux des petits agriculteurs, abattoirs, etc., ou difficile d'obtenir des services à faible coût . Ainsi, contrairement Lee et d'autres à l'aise de tendance, plus axée sur les services.

• les données de contrôle du vent

De l'expérience du développement des affaires de crédit à la consommation en Amérique du Nord peut se résumer: les nouveaux arrivants crédit à la consommation peuvent atteindre les dépassements d'angle, qu'ils osent adopter les institutions financières traditionnelles telles que les banques ne sont pas le même client du système de dépistage. Ils utilisent l'accumulation de données et Big technologies de données pour construire le système de contrôle des risques intelligents, et sont prêts à être assez patient pour terminer les essais et erreurs, et, finalement, créer un système de notation de crédit unique et le modèle de contrôle des risques, la mise en uvre des différences individuelles dans les taux de prêt.

Par exemple, une société américaine, fondée qui a été la cause de leurs taux d'intérêt du prêt étudiant fédéral d'élaborer une norme numérique unifiée, et son fondateur croit que les étudiants de l'Ivy League devraient bénéficier de taux d'intérêt des prêts étudiants plus faibles . Ils ont donc construit lui-même un des domaines principaux prêts aux étudiants de vignes étudiants différenciés plate-forme de services de prêt. La société est seulement découvert cette vérité très simple, ne pas utiliser de grandes données pour obtenir des différences individuelles des taux de prêt, nous faisons une entreprise prospère.

De plus, Pratt & Whitney est maintenant mieux en mesure de couvrir les étudiants financiers, les cols bleus, les agriculteurs foule à bas. Bad taux d'endettement de ces groupes, bien élevé, mais peut résister à des taux d'intérêt réels plus élevés. Par exemple, l'émergence récente des étudiantes événement « crédit nu », choquant est qu'ils ne sont pas très sensibles aux taux d'intérêt. Bien que ces étudiants sont des milliers de morceaux de petits prêts, mais le taux d'intérêt annuel aussi élevé que 30% à 40%. Après une telle plate-forme aux emprunteurs cols bleus, emprunter 1000 yuans, 1 yuans intérêt tous les jours, en fait, le taux d'intérêt annualisé aussi élevé que 36,5%, mais dans un gilet différent et des arguments, mais les groupes cols bleus deviennent très lentes pour ces taux élevés de perception.

J'ai tant parlé, dans la finance générale des consommateurs est encore une chance, mais il y a des zones de pression considérables. Le regard Let certains des investisseurs point de vue du segment de crédit à la consommation dans ce domaine.

Lors du séminaire KPMG Fintech 50 solide, directeur général Hillhouse Capital Mme Hong Jing dit: « champ Fintech est divisé en deux moitiés, la première moitié est élevé à toucher le jeu est terminé, la seconde moitié de la chaîne de valeur de reconstruction jeu juste commencer ".

La première moitié de l'activité financière est une mise à niveau de l'ancien modèle, le nouveau modèle de la seconde moitié, la nouvelle technologie vient de commencer. Par exemple, en Novembre 2016, nous avons publié TRADUIT Forbes Global 2016 liste des 50 technologies financières, AphaSense, Kensho Fintech et d'autres entreprises américaines sur la liste. En Chine, aucune entreprise ne peut le faire et la liste des entreprises américaines de faire correspondre son rival, le texte devrait être le développement interconnecté.

De plus, j'ai vu aussi l'article GSR, qui faisait référence à un point: loin du mode d'auto-destruction et entreprise axée sur le canal.

Qu'est-ce Autodestruction il? Des moyens « la plate-forme de développement plus rapide, plus l'ampleur du développement des affaires, le domaine de l'arbitrage plus petit, plus difficile d'assurer des avantages continus et le développement » mode d'auto-destruction.

Un exemple typique est le marché de la mise en scène du campus. Trois ans à peine, la mise en scène du campus des taux d'intérêt du marché de centaines à moins de 20 points, évapore d'arbitrage. Ce mode d'auto-destruction vouée à délocaliser la continuité des activités, « tir sur un autre terrain ».

D'autre part, les finances des consommateurs doit compter sur les canaux (ou auto) pour promouvoir « les ventes. » De nombreuses entreprises sont difficiles à se débarrasser de la « drive » le fait que le canal. Une fois que les coûts de canal augmentent, ou les problèmes d'entretien des canaux, sera sérieusement affecté le développement des affaires de l'entreprise.

2. Champ de paiement de paiement

De nombreux investisseurs aiment avoir un modèle d'affaires « effet réseau ». Qu'est-ce que l'on appelle les « effets de réseau » signifie? Plus les gens qui utilisent ou font référence à un des produits et services compatibles, le produit marginal ou service sera. Ce mode d'auto-destruction exactement le contraire, il y a un moyen d'effet de réseau de croissance explosive. Fintech dans le domaine, il y a un effet important réseau est payé, alors nous jeter un oeil à l'échange de paiement dans ce domaine.

On peut voir dans la figure ci-dessous ce tableau. Caifutong pas dit, l'argent rapide a été acquis par Wanda. monde Remittance est de faire des institutions financières comme les produits de paiement côté B, bon Ping ++ et du côté de l'argent de notre récent entretien en détail plus loin. Alipay est pas sur la liste parce que les fourmis Kim a servi de zone de service complet d'or à classer dans son ensemble.

Voir ce tableau ci-dessous, à titre de paiement dans le domaine des entreprises de démarrage doivent se sentir tout à fait un mal de tête. Le domaine des paiements par Internet et Internet mobile a été le paiement micro-canal et Alipay représentaient la moitié, et la dominante géante évidente. Pour Ali et Tencent, pour payer leur « pool de coûts », il est pour certains des objectifs stratégiques et des services plus importants. Pour certains démarrages pour les paiements extérieurs, payer leur « pool de profit. » Intentionnellement ou non, le géant sera payé à partir du champ de « pool de profit » marqué « pools de coûts », ainsi pris dans une compétition vicieux. En outre, en ce qui concerne le modèle du marché bancaire américain, les sociétés de paiement tiers peuvent obtenir une moyenne de plus de 2% des bénéfices. Les Chinois, pour diverses raisons, le taux de profit est très faible, il faut compter sur des économies d'échelle pour gagner des bénéfices.

Source: Le premier semestre 2016: analyse du marché des paiements tiers chinois rapport

Alors, où il y a l'espace pour les entreprises de démarrage font? Ping ++ et bon côté de l'argent près de la comparaison de modèle est l'apprentissage vaut, son noyau est: faire des géants d'amis, pas des ennemis.

Qian Fang Ping ++ sont si proches et aider à payer pour les différentes scènes d'accès à divers géant de paiement. principal accès à l'emploi Ping de paiement en ligne, et le côté de l'argent si près de faire est de payer pour l'accès en ligne.

Le côté de l'argent si près - la plus grande petite plate-forme de services d'affaires de la Chine pour fournir l'agrégation de paiement, de marketing et de prêts aux entreprises et d'autres solutions d'opérations commerciales et des services à valeur ajoutée en ligne et hors ligne. En 2015, le district a introduit le concept de la sagesse « si proche » à payer en ligne et le modèle de marketing en ligne pour fournir une gamme complète de services d'affaires.

Notre scénario de micro-paiement de l'expérience récente des lignes différentes très apparentes, comme dans la rue pour acheter un petit-déjeuner, un dépanneur pour acheter une bouteille d'eau. Si près du côté de l'argent de la plate-forme de paiement en ligne et hors ligne - bureau d'argent est client API ouverte et le mode SDK à travers les nuages finissent, de sorte que les petites entreprises, les entrepreneurs peuvent O2O plateforme de trading offre SaaS facilement accéder à des services cloud. Et le soutien de bureau d'argent iOS, Android, H5 et autres plates-formes, permettant aux entreprises de rapidement ont paiement en ligne, l'accessibilité, à faible coût, rendement élevé pour réaliser des transactions hors ligne en boucle fermée.

Bon côté de l'argent près du PDG a dit qu'il élargit le Alipay militaire de ligne. Dans la Fête du Printemps 2016, aussi près de l'argent de côté pour aider à payer pour le code d'analyse micro-canal, pour la première fois l'accès à 300 collations de Hong Kong supermarché 759 Store par les fournisseurs de services.

Ce modèle est en mode de survie start-up, dans la lutte à travers le géant vertical et horizontal pour obtenir leur propre abri.

La rémunération est la « liquidation » le plus central . La première chambre de compensation internationale pour la chambre de compensation à Londres, a été fondée en 1775. Fournir la collecte mutuelle, la liquidation et payer les factures à l'autre, qui est un système de compensation centralisé pour gérer le transfert. Donc, en fait, payer les activités de règlement entre les différents principes, tels que la compensation, le règlement et le règlement entre les banques et entre les banques et la Banque entre les gens.

La technologie rend l'évolution de l'industrie du paiement, mais seulement rester dans le niveau de l'outil. machines POS, cartes de crédit American Square de poche, un code à deux dimensions, la face de la brosse est essentiellement toujours le moins cher, plus efficace et plus pratique outil de compensation. En 2014, la banque centrale a arrêté le paiement de code à deux dimensions, car il y a beaucoup de risques potentiels. Il y a quelque temps il y a des nouvelles, il était propre collection du magasin en un code à deux dimensions, à partir de laquelle voler beaucoup d'argent. Mais ce mode de paiement, ne coûtent pas cher et pratique. Auparavant, certaines entreprises pourraient vouloir acheter des machines précieuses POS et les systèmes de caisse enregistreuse pour permettre aux clients d'effectuer le règlement hors caisse. Mais maintenant, juste pour dépenser un sou pour imprimer un code à deux dimensions, peut être une caisse sans espèces. Ainsi, nous pouvons voir cette tendance: nous sommes même prêts à sacrifier un certain risque en échange de paiement et de règlement de commodité et bon marché.

Mais ce qui précède sont des outils seulement de l'évolution aussi Evolve, une fois apparaissent les nouveaux outils, il est facile à copier, et les frais de liquidation seront payés par les géants plus bas. Par exemple, parmi les gens paient le coût a été payé trésor et micro lettre a frappé le plus bas payé, le coût financier est égal à zéro, le coût est très faible, donc payer presque pas d'espace.

Comme les fourmis robe d'or lancé le paiement de la face de la brosse, par sa nature même est également un autre frais de paiement et de règlement baisse. Si le code à deux dimensions nécessite également l'achat d'un salaire de plusieurs centaines de dollars à plusieurs milliers de dollars par téléphone mobile, puis brossez les coûts d'outillage inférieur du visage payé.

Quels sont les autres domaines de rémunération que les possibilités d'échange? La clé est de trouver ceux compensation entre les principaux coûts d'exploitation sont également très élevés. Il y a des points de douleur où il y a marché, comme les paiements transfrontaliers.

Western Union (Western Union) est une société internationale de transfert d'argent, a le plus grand, l'échange électronique le plus avancé réseau financier mondial, à ce jour, 150 ans d'histoire.

Sur la liste Forbes 2016 Fintech 50 forte, il y a une société appelée TransferWise. La société offre à ses clients un fonds de pays à faible coût services de transfert. Leur prix et le modèle économique très différent des banques traditionnelles, ne charger que des frais très bas, tels que le montant du transfert dans les £ 300 £ frais seulement 1 frais. Ainsi, certaines personnes ont commenté: TransferWise réalisé Alipay --PayPal entre une organisation internationale, en contournant complètement les banques élevées de charges déraisonnables.

On n'a pas vu une telle société de change dans la KPMG Chine Fintech 50 liste forte, tout le monde regarde fixement à Alipay ce formulaire.

3. Grand champ Données / crédit de gros volumes de données

Big data et les grandes entreprises de données sur la liste dans le domaine du crédit trop, je ne fais pas trop d'abord introduit, voir ci-dessous dans le tableau.

Soulevez les grandes données, nous l'esprit une série de mots-clés différents qui peuvent survenir. En tant que personne non technique, je ne partage pas trop associé à cette technologie. Tout au long des fortes sociétés top 50 Fintech KPMG, gros volumes de données est le plus grand domaine de concurrents.

En fait, une grande données ne sont jamais loin de nous, mais il a été en constante évolution veste. Mais avec le développement de l'Internet et de la technologie, plus les données, des algorithmes plus sophistiqués, donc l'émergence d'un modèle plus et les types d'entreprise. En fait, en substance, grand champ de données est un champ de décisions des clients. Parce que les grandes entreprises sont généralement à la société de données B, pour développer le marché à B est de trouver des clients et de convaincre autorisés à payer. Ainsi, les grandes données où les clients de l'entreprise, le modèle d'affaires sur le sol où il est.

Au service des clients côté B sera pour les aider à résoudre des problèmes commerciaux réels. Ce qui est le plus utile pour les clients côté B font des affaires? Rien de moins de deux points: augmenter les revenus ou à réduire les coûts. Donc, pour augmenter les recettes et les coûts de coupe pour différents types de sociétés cibles, les grandes entreprises de données utilisent la technologie pour faire quelques petites choses:

Pour les grandes entreprises des consommateurs, des portraits et former une préférence utilisateur basée sur les grandes données, l'image de marque. Par exemple, les informations Chen Hui ces entreprises.

Pour les entreprises d'affaires, faire du marketing de précision, moteur de recommandation, optimisé pour les clics publicitaires des médias.

Quelques années plus il y a chaud Internet mobile, chef de produit d'entre nous ici sur ces pairs devrait être familier. Pour les applications ou l'analyse opérationnelle du Voyage à la main, les tests publicitaires, push informations personnalisées et ainsi de suite, il y a des entreprises qui offrent des services connexes.

Ces dernières années, l'Internet et le financement à chaud, est né sur cette liste une variété de contrôle des risques, le crédit, la sécurité, la société anti-fraude.

Le modèle d'affaires de grande société de technologie de données est accompagnée de la montée d'un certain point de l'industrie et trouver un moyen d'atterrissage. La plupart de la concurrence avant plusieurs domaines ont été mis en place, la plupart des entreprises sur la liste sont C entreprises rondes et plus tard, comme les points déjà D rondes. Alors, quelle est l'étape suivante dans le domaine de l'entreprise il augmenter? nous avons commencé à prendre forme ici la liste de certaines entreprises typiques.

Micro Focus argent de service, l'or UIT-ligne, crédit prisme, numéro de produit, les Ming quatre entreprises, nous voyons qu'ils ont en commun: permettre au gouvernement de payer pour eux, ils ont trouvé un nouveau type de client. Donc, à ce moment-là au séminaire de KPMG, les entreprises participantes ont crié un slogan appelé: « les données du gouvernement des mines d'or. »

services Internet pour le crédit du secteur financier société de données, est encore dans la mêlée des partis de l'État, nous créditons ce retour aux grands termes de données.

Parlons-en de la mise au point sur le crédit d'entreprise. Nous faisons ce crédit est généralement la première étape de l'apparence de données. Les données publiques et privées, dépendent de grandes capacités d'acquisition de données d'entreprise, des données numériques et des données textuelles, en fonction des capacités de traitement des données de l'entreprise. La liste des entreprises dans cette dimension doit faire un bon nombre de bonnes entreprises, ils sont généralement capables de filtrer la capacité de remboursement et de la volonté de rembourser l'entreprise. Mais il y a un problème: entreprises du crédit, nous devons faire attention aux institutions financières de prêt, et une partie de financement a été ignoré.

Pour les institutions financières, en particulier pour l'analyse de certains actifs, principalement divisé en deux dimensions: l'une est la qualité de l'analyse, et l'autre est l'analyse de la croissance.

Les banques, les marchés boursiers et le début du marché est trois organismes représentatifs typiques. Les banques se concentrent sur l'analyse de la qualité, axée sur le marché boursier sur la croissance, l'analyse du mix de qualité, mise au point au début du marché que sur l'analyse de la croissance. D'autres types similaires d'institutions, telles que la gestion de l'information, la confiance et ainsi de suite, mais le rapport d'analyse de la qualité et la croissance de la différence de terminologie.

nous trouverons ici que la plupart des sociétés de données sont préoccupés par les activités de prêt de la banque, la qualité de l'analyse est faite, mais il ne tient pas compte beaucoup d'analyse de la demande croissante d'autres institutions financières. Et pour la banque elle-même, le Rapport sur le développement bancaire de Chine (2016) a également souligné: « banque d'investissement » est le développement d'actifs non crédit est devenue la tendance de l'industrie, le développement des affaires direction générale « grande gestion de l'information » des actifs non-crédit. Ainsi, dans l'entreprise de crédit, l'analyse de la croissance des entreprises est un énorme marché potentiel.

Bien que nous dirons, il est au cur de la crise financière « contrôle des risques », mais qui est établi après le jugement de valeur, de sorte que les grandes données (smart) financiers - contrôle pas du vent juste, la valeur est une dépression, qui est le texte parce que l'Internet a été en essayant de le faire.

4. La richesse conseiller en placement

Le long des sujets ci-dessus, nous avons parlé du conseiller en placement de la richesse dans ce domaine, parce que ce domaine nécessite beaucoup de jugements de valeur. Mais parce que la liste des entreprises avec donc je ne facile à un financement, pas la liste de quelques autres entreprises similaires sont énumérées ici pour un moment. Mais conseiller en placement de la richesse dans ce domaine aussi, je suis préoccupé par la portée de encore plus petit, il se verrouille c'est un investissement intelligent segments de conseil.

conseiller en placement Smart est un service de gestion de patrimoine en ligne, basé sur l'algorithme propose un système automatisé, le portefeuille d'investissement intelligent, pour éviter l'impact négatif sur l'investissement émotionnel subjective des gens.

Encore une fois un concept ici est que le « conseiller en placement intelligent » fait référence à l'allocation d'actifs intelligente, pas « intelligents » les stocks recommandés, limite de capture, ce qui suggère le genre de point de vente. Plus précisément, les moyens de conseiller en investissement intelligent: basé sur l'orientation théorie moderne du portefeuille (MPT), l'utilisation de grands volumes de données, le cloud computing et de la technologie de l'intelligence artificielle, pour fournir aux investisseurs personnalisé, la configuration intelligente, automatisée de services d'investissement, ce qui les utilisateurs ont l'efficacité des investissements plus élevés, de faibles taux, de faibles barrières à l'entrée, le degré de dispersion des avantages de l'investissement.

Sur les marchés étrangers, principalement le marché des États-Unis, le développement de conseiller en investissement intelligent est très rapide. En 2012, le marché du conseil en investissement intelligent des États-Unis est presque nul. D'ici 2016, les actifs sous gestion du conseiller en placement intelligent des États-Unis a atteint 50,6 milliards $. D'ici 2020, la taille du marché devrait atteindre 2,2 billions $. Pendant ce temps, les sociétés de conseil en investissement intelligent des États-Unis partout dans le monde, il y a plus de 200 entreprises Layout marché consultation bon investissement, et ce chiffre est en hausse. Du point de vue de la concurrence, la concentration de l'industrie du conseiller en placement intelligent des États-Unis de manière significative, les cinq société de conseil en investissement intelligent (ou produit) ont représenté plus de 90% des parts de marché. Leur modèle d'affaires est généralement en charge les frais de gestion, ou de recommander l'achat de ses produits ETF filiale rentables.

Contraste en plein essor des États-Unis à C fin intelligent industrie conseil en investissement, le mode dominant de la Chine Copie en Chine, mais il semble un peu hors de l'ordre? Une seule entreprise sur la liste, et son noyau est entreprise à B. Ils système d'intelligence artificielle, conformément aux architectures standard et titres mandat de placement des exigences environnementales, mis au point un système dans le nuage peut être géré de manière indépendante.

Notre problème est, Pourquoi « intelligent conseiller en placement, » ce n'est pas un bon développement en Chine?

Pour ce phénomène, je résume les raisons suivantes:

• Le premier point: facteurs objectifs environnementaux

• Le deuxième point: Les attentes des investisseurs moyen trop élevé

• Le troisième point: un risque plus élevé de la Chine

• Le quatrième point: Optimisation du produit petit espace

• Le cinquième point; compte de retraite personnel chinois ne pénètre pas dans le marché, limitera les sorties de fonds est l'investissement plutôt que la spéculation

Analyser tellement, c'est-à-dire: Copier en Chine dans le mode conseiller en placement intelligent chinois ne le faire . Mais il est pas tout à fait négatif dans ce domaine, je crois que dans le domaine de la gestion des investissements, la technologie spatiale doit tirer profit. La technologie dans le domaine de la richesse à l'application, de la technologie de l'information à grande technologie de données, l'automatisation, et maintenant intelligent. Une tendance très claire: Laisser la main-d'uvre a été diminue, alors que les machines intelligentes s'améliore progressivement . Il suffit de mentionner, dans un marché très concurrentiel, le coût est un élément essentiel de la concurrence. On peut voir la machine et des algorithmes plus rapides peuvent reproduire les capacités humaines, mais aussi plus efficace et moins cher que les gens font. Et les progrès théoriques dans le domaine des services bancaires d'investissement est très lent, 70 ans plus tard, est le cheval à tester la théorie du portefeuille de Chavez et de la théorie de la finance comportementale Schiller, l'investissement de valeur de Buffett est pas un ensemble de théories, mais les arts. Mais le développement de la technologie, mais dans la constante évolution, et nous attendons la réforme financière avant d'apporter la technologie AI.

Dans la nouvelle technologie financière, nous pouvons voir la liste AlphaSense et Kensho tels que de nouvelles sociétés financières intelligentes sont encore en émergence. Choi Ye Xin, directeur général de baleines a dit, au fond 23 mois, il a volé aux États-Unis, et les personnes à partager ce que Wall Street et les puces, les jetons vendus chaque regard, et a constaté que Wall Street a expéditions partie de la puce. Mais maintenant, le pays, ces fabricants de puces envois sont essentiellement dans le jeu, BAT et ainsi de suite.

Par conséquent, le développement de l'intelligence financière dont nous avons besoin de ces praticiens continuent à explorer, à découvrir!

Lei Feng réseau Note: Cet article publié par tout le monde est un chroniqueur de gestionnaire de produit @ Mo Yan nuage sur l'original. Mo Yan Yun mois, chef de produit de rinçage, un fond produit primaire Wang femme, arts libéraux, mais tant désiré d'être un geek, mais marcher entre les produits et les technologies. On dit souvent Take Elon Musk de X; Ajouter AI, l'arbre de compétences du point préliminaire est l'algorithme de recommandation PNL +. En cours d'apprentissage et Python Machine Learning. Les articles sans autorisation, ne doivent pas être reproduites.